Do: Obligatariuszy Spółki Cavatina Holding S.A. ("Emitent")
Data: 30 marca 2026 roku
Dotyczy: Emisji obligacji serii P2022, P2023, P2024, P2025, M2024 oraz serii G
Σ
Zadłużenie finansowe
2 276 965
(+) Kredyty i pożyczki 1 592 157
(+) Obligacje 622 999
(+)
Pozostałe zobowiązania finansowe z wyłączeniem zobowiązań
leasingowych z tytułu użytkowania wieczystego gruntu, wyceny
instrumentów pochodnych oraz faktoringu odwrotnego
61 809
Σ
Zadłużenie finansowe netto
2 147 260
(+) Zadłużenie finansowe 2 276 965
(-)
Środki pieniężne oraz środki pieniężne o ograniczonej pozycji
dysponowania
129 705
Σ Aktywa netto 3 897 097
(+) Aktywa razem 4 023 647
(-) Wartość firmy 82 425
(-) Środki pieniężne 44 125
RAPORT Z WYLICZENIA WSKAŹNIKA ZADŁUŻENIA NETTO
Wskaźnik Zadłużenia Netto oraz poszczególne składowe służące do jego wyliczenia zostały zdefiniowane w
Warunkach Emisji Obligacji
Do wyliczenia Wskaźnika Zadłużenia Netto posłużyły następujące wartości [w tys. zł] ze Sprawozdania Finansowego:
Zgodnie z Warunkami Emisji Obligacji serii P2022, P2023, P2024, P2025, M2024 oraz serii G wyemitowanych przez
Cavatina Holding S.A. ("Spółka", "Emitent"), Zarząd Spółki przekazuje informację o wartości Wskaźnika Zadłużenia
Netto na dzień 31 grudnia 2025 roku, obliczonej na podstawie skróconego skonsolidowanego sprawozdania
finansowego ("Sprawozdanie Finansowe") Emitenta sporządzonego na dzień 31 grudnia 2025 roku.
Wartość Wskaźnika Zadłużenia Netto, wyliczona jako stosunek Zadłużenia finansowego netto do Aktywów netto jest
następująca:
Zadłużenie finansowe netto
Wskaźnik zadłużenia netto = -------------------------------------------- = 0,55
Aktywa netto
