Sprawozdanie finansowe za rok 2025 zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości, Międzynarodowymi

Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz związanymi z nimi interpretacjami ogłoszonymi w formie rozporządzeń wykonawczych

Komisji Europejskiej (dalej: „MSSF”), w kształcie zatwierdzonym przez Unię Europejską, obowiązującymi na dzień sporządzenia niniejszego

sprawozdania finansowego.

Sprawozdanie zostało również sporządzone zgodnie z wymogami Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 6 czerwca 2025 r. w sprawie

informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne

przyszłości, tj. w okresie co najmniej 12 miesięcy po dniu bilansowym.

Na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego Zarząd dokonał oceny zdolności Spółki do kontynuacji działalności, uwzględniając wszystkie

dostępne informacje dotyczące przyszłości. Jednocześnie Zarząd identyfikuje zdarzenia i warunki, które wskazują na istnienie istotnej

niepewności, która może budzić poważne wątpliwości co do zdolności Spółki do kontynuacji działalności.

W szczególności do zdarzeń i warunków, które mogą budzić poważne wątpliwości co do zdolności Spółki do kontynuacji działalności, należą

występujące trudności w utrzymaniu płynności finansowej, w tym utrzymujące się napięcia płynnościowe, niewystarczający poziom

połowie roku, które przełożyły się na brak możliwości zapewnienia odpowiedniego poziomu kapitału obrotowego niezbędnego do realizacji

kontraktów oraz osiągnięcia zakładanego poziomu przychodów.

drugiej połowie 2025 roku Grupa ML SYSTEM odnotowała poprawę wyników operacyjnych, w tym osiągnięcie dodatnich wyników EBITDA w

trzecim i czwartym kwartale 2025 roku.

Pomimo obserwowanej poprawy wyników operacyjnych Grupy ML SYSTEM w drugiej połowie 2025 roku, wynikającej z uruchomienia

finansowania obrotowego oraz instrumentów wspierających realizację kontraktów, skala dostępnego finansowania pozostawała

niewystarczająca w relacji do potrzeb W konsekwencji zarówno brak finansowania w pierwszej połowie roku, jak i jego ograniczona

dostępność w kolejnych okresach wpłynęły na niezadowalającą realizację całorocznego planu sprzedażowego oraz zdolność do pełnego

wykorzystania potencjału posiadanego portfela zamówień.

Grupa ML SYSTEM w dalszym ciągu posiada istotny portfel zamówień (backlog), jednak doświadczenia roku 2025 wskazują, że pomimo jego

możliwości finansowych.

Plan ten doprowadził do istotnego obniżenia poziomu kosztów funkcjonowania Spółki i jest kontynuowany w 2026 roku, przy czym

podejmowane działania optymalizacyjne zostały zaprojektowane w sposób umożliwiający zachowanie zdolności Spółki do realizacji

kluczowych kontraktów oraz kontynuowania działalności operacyjnej.

Nowa Strategia

W 2025 roku Zarząd przyjął nową strategię rozwoju Grupy ML SYSTEM określającą docelowy model działalności w kolejnych latach. W drugiej

połowie roku Grupa ML SYSTEM realizowała założenia przyjętej strategii i systematycznie zmieniała profil działalności – stopniowo odchodząc

Przyjęty kierunek obejmuje dalsze ograniczanie udziału projektów o wysokim stopniu customizacji, zwiększenie udziału powtarzalnych

produktów oraz rozwój sprzedaży na rynkach zagranicznych, co w założeniu ma prowadzić do poprawy efektywności operacyjnej, większej

skalowalności działalności oraz stabilizacji wyników w kolejnych okresach.

wierzytelności, a wierzyciele bankowi zobowiązali się, na uzgodnionych zasadach, kontynuować udostępnianie Spółce i Spółkom z Grupy ML

SYSTEM finansowania obrotowego; zawarto stosowne aneksy przedłużające termin obowiązywania umowy do dnia 21 maja 2026 r.; Spółka

jest w stałym dialogu z Wierzycielami i na czas przygotowania docelowej struktury restrukturyzacji historycznego zadłużenia w dniu 24